p2p长期利率将走向何方?-凯发k8旗舰厅

从2015年1月15.81%,到2016年1月的12.18%,网贷行业综合收益率下降了363个基点(1个基点=0.01%)。再到2016年7月已经超过半数平台在12%以下。据数据显示,2016年9、10月的收益率已进一步下降。

投资人须知,普遍降息意味着什么?

今年8月《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》的出台,从多方面对p2p平台提出了明确要求。

1.在监管重压之下,平台不得不在12个月内完成合规整改,否则有面临关门倒闭的政策风险。而合规意味着网贷平台要做大量的与借贷业务无关的事情,而这些事情又是耗费时间、精力和费用的,因此,在合规整改期间,p2p平台的运营费用必定水涨船高,这些费用也迫使p2p平台不得不降收益。

2.信息披露所带来的成本费用。监管办法明确规定p2p平台必须进行充分的信息披露,包括网贷平台应披露其风险管理体系的基本情况,如平台运营模式(主要是资产来源等)、风险管理情况(如风控体系、风险管理操作流程、风控团队人员资质情况以及是否实现审贷隔离等)和技术安全水平(如it系统数据安全、隐私保护、应急预案等)。

3.与银行开展和完成第三方资金存管所带来的成本费用。监管落地之前,p2p平台可以与第三方支付平台进行所谓的第三方资金托管,支付平台向p2p平台收取的费率较低,一般收费在0.1%-0.2%左右,但是走银行的存管渠道,费用大涨不说,用户体验也大降,但是为了监管与合规这是必经之路。

4.合规整改带来合规人力成本的增加。对于合规问题,p2p平台必然要聘请相应的财务、法务人员进行整改工作,而这势必会增加p2p平台的人力成本。

5、p2p行业的发展过程,在一定程度上可以说是“简单粗暴”,经过市场的优胜劣汰,虚假平台面纱剥落,正规平台开始了新的思考,探索长久生存之道,而此前注重的高净值客户引入,转化为更加注重保障客户的资金安全以及兑现承诺的收益回报。这让平台从以前拼收益的行业环境中日趋理智,不止从借贷项目源头上强化风控环节,更是从合规、安全、优化产品体验等方面开始了一场新的竞争。

降息常态下投资用户有增无减

眼看着以“高收益”华丽出场的互联网金融普遍降息,也引发了投资人的更多思考以及忧虑:当收益不再符合预期,投资者对p2p的偏爱能否一如既往?

数据显示,当p2p网贷行业利率普遍下降时,投资人的热情却丝毫不减。

据最近的一周网贷指数显示,人气指数大涨,利率指数下降。10月17日至23日期间,利率指数下跌明显,跌幅超过3.00%,最低时(10.22)为9.52点,人气指数则大幅上涨27.00%。投资人对p2p理财产品的热衷可见一斑。

值不值得投,不单看p2p行业本身,更重要的是跟其他理财产品比较。

国内目前面向个人投资者的投资理财产品,主要有以下几种:银行理财、股票、基金、信托、房产等。炒股(以及股票类为主的基金)风险太高,房产投资呢,一二线城市的门槛太高,且总体上楼市投资的风险已急剧攀升,其他的也是要么资金门槛高,要么收益低。我们主要比较下银行理财、基金、信托与p2p理财。

银行理财目前的常规收益率维持在4%上下,并且有一定的投资门槛,普遍5万起;基金类,大家最熟悉的是“宝宝类”产品所代表货币基金,现在收益率已全线跌破3%,而私募基金门槛较高,普遍100万起;信托的收益率较高,现在在8%上下,但是与私募基金一样,投资门槛较高,普遍也是100万起。

因此,相比之下,p2p收益率尽管已经下降,但仍然具有相对优势,仍然是适合普通大众投资人的低门槛、高收益的投资渠道,是名副其实的普惠性金融理财产品。

政策向利好,p2p热潮回归

1. 在年初的政府工作报告中,明确指出规范发展互联网金融,大力发展普惠金融和绿色金融,这是政府工作报告连续第三年提及互联网金融。

2. 网贷p2p理财交易量突破1万亿,用了7年的时间,交易量突破2万亿,用了7个月的时间,交易量突破3万亿,仅仅用了3个月的时间。

3. 2016年8月24日下午,银监会、工信部、公安部、网信办共同发布的网贷“宪法”终于落地,行业正式进入有有法可依,从严监管的时代,并且投资者正式成为最大的受益人。

4. 央行印制宣传单页为老百姓(603883,股吧)普及p2p知识,为行业正名。人民日报多次发声助力行业发展,多个权力部门发文力挺。

5. 2016年10月13日,经国务院批准,以人民银行为首的十七部委首次联合开展专项监管行动:一行:人民银行三会:银监会、证监会、保监会五部:宣传部、公安部、财政部、工信部、住建部三办:网信办、维稳办、法制办两院:最高人民法院、最高人民检察院一委: 发改委。此外,央视《焦点访谈》栏目播出《新办法让p2p走稳走好》。节目对社会关注度极高的《网络借贷信息中介业务活动管理暂行办法》进行了重点报道。首次定义p2p公司为“机构” “金融信息公司”受《民法》《公司法》《合同法》等法律保护。